Рынки на подъеме благодаря ожиданиям смягчения политики ФРС
В четверг основные американские индексы показали уверенный рост. S&P 500 прибавил 0,84%, Dow Jones поднялся на 0,77%, а Nasdaq 100 укрепился на 0,93%. Росту способствовало снижение доходности гособлигаций: 10-летние казначейские бумаги опустились на 5 б.п. до четырехмесячного минимума на фоне слабых данных по рынку труда. Участники рынка почти единодушно закладывают снижение ставки ФРС на заседании 16–17 сентября — вероятность такого шага оценивается в 97%.
Макроэкономическая статистика
Августовский отчёт ADP показал прирост занятости всего на 54 тыс. при ожиданиях 68 тыс. Первичные заявки на пособие по безработице выросли до 237 тыс. — максимум за десять недель. Однако индекс ISM в секторе услуг вырос до 52,0, достигнув полугодового пика, что говорит о сохранении устойчивости в экономике. Пересмотренные данные по производительности труда во втором квартале показали рост на 3,3% вместо 2,4%, а издержки на рабочую силу оказались ниже прогнозов.
Корпоративный сектор и ключевые движения акций
Особое внимание привлекли «великолепная семёрка» — все крупнейшие технологические компании закрылись в плюсе. Лидером стала Amazon, подскочившая на 4,3% благодаря сообщениям о тестировании собственного AI-продукта Quick Suite. Также выросли Tesla и Meta.
Позитивные настроения охватили застройщиков: падение доходности облигаций стимулировало рост PulteGroup и Toll Brothers более чем на 3%, а Lennar и DR Horton — свыше 2%.
На корпоративном фронте выделились American Eagle Outfitters, чьи акции взлетели на 38% после сильной квартальной отчётности, и Ciena, выросшая на 23% благодаря превышению прогнозов по прибыли.
Однако не обошлось без аутсайдеров. Salesforce потеряла почти 5% из-за слабого прогноза выручки. Texas Instruments упала на 4,5% после слов финансового директора о медленном восстановлении спроса на чипы, что оказало давление и на других производителей полупроводников.
Снижение показали и страховые компании: Elevance Health, Centene и Molina Healthcare потеряли от 3% до 4% после разочаровывающих прогнозов по марже в Medicaid.
Международные рынки и облигации
В Европе индексы завершили день разнонаправленно: Euro Stoxx 50 прибавил 0,41%, но китайский Shanghai Composite снизился на 1,25%. Японский Nikkei 225 вырос на 1,53%.
Европейские облигации также укрепились: доходность 10-летних бундов снизилась до 2,719%, а британских гилтов — до 4,720%.
Взгляд вперёд
В пятницу инвесторы ожидают ключевой отчёт по рынку труда США. Прогнозируется рост занятости на 75 тыс., увеличение уровня безработицы до 4,3% и рост зарплат на 0,3% за месяц. Эти данные могут окончательно подтвердить необходимость снижения ставки ФРС в сентябре и определить динамику рынков на ближайшие недели.
Подписывайтесь на меня и всегда будьте в курсе главных событий на финансовых рынках.
Telegram: @bigstakegame
Twitter: @BigStakeTrades
Telegram: @bigstakegame
Twitter: @BigStakeTrades